西北师范大学
【摘 要】如何理好财，如何使资产更好的保值增值，是越来越多的兰州市居民所共同关注的话题。在兰州市，居民个人理财已逐渐成为一股热潮，成为个人和家庭合理配置资产、有效规避经济生活风险的主要方式。本文着重从微观角度对兰州市居民理财现状进行调查，分析结果表明：兰州市个人理财需求还有很大的发展空间，居民理财倾向于风险较小产品，理财的主要目的是实现个人财富的不断增值。
【关键词】居民理财；理财产品；需求
一、兰州市经济概述
2016年1月至6月全国生产总值达到340637亿元，增速为6.7%，而甘肃省全省地区生产总值达到2720.99亿元，增速为7.8%，其中兰州市地区生产总值达到995.7亿元，增速为8.5%。兰州市城镇居民人均可支配收入总量达15092亿元，增速达到9.8%，总体而言，兰州市居民可支配收入稳定持续上升。另外，2016年1月至6月市区金融机构各项人民币存款余额达到8643.26亿元，同比增长13.60%，其中住户储蓄存款2754.11亿元，增长9.27%。金融机构贷款余额达到7899.42亿元，增长15.60%，存贷比为91.4%。就基本经济运行状况来看，在进入2016年以来，兰州市经受住了全国经济下行的压力，稳定发展，地区生产总值增速走在全国的前面，并毋庸置疑的成为甘肃省经济发展的重要驱动力。
二、兰州市居民理财现状
此次调查共发放问卷600份，其中有效问卷588份，有效率达98%。这里主要对理财产品的需求状况进行分析，由表1可以看出，银行存款，股票等传统金融理财产品还是占有较大的市场份额。银行存款风险小、收益较低但比较安全稳定，存取方式灵活简便，更重要的是银行是极具信用的机构，因此这种最为传统的理财方式长期以来一直获得居民的青睐。其次是银行推出的理财产品和股票，银行推出的理财产品需求大主要因为其机构本身所具有的相对稳定性，同时这类理财产品基本都由专业投资理财专家经营。进入2016年以来，股市一直处于较为低迷的状态，让很多股民纷纷从股市中撤出资金，所以对于股票的需求比重较前年有所降低。就全国居民理财现状来看，购买基金的居民的比重迅速上升，这主要归因于基金有着风险相对较低和收益率较高的特点，兰州市居民理财也同样具有这一趋势。
其次，保险具有安全性、长期性等优点。如果未来居民和金融机构都能够运用好“保险”，这将是一种一举两得的理财方式，既一定程度的发展了居民理财市场，同时也加强了社会保障。另外，房地产投资一直以来都是一种获利极高的投资方式，在经济邻域常将它视为“最硬的通货”，同时投资房地产在某种程度上可以用来规避通货膨胀的风险，因此吸引了大部分资金充裕的投资者。就目前的经济形势来看，房价在短期内虽得到抑制但考虑种种因素下跌的可能基本为零，尽管近期房地产泡沫较为严重，但仍无法抑制居民投资房地产的热潮。
最后，如期货、互联网金融理财产品等在我国推出并發展的时间并不长，短时间内还很难被大多数投资者接受。但互联网金融理财产品目前在大学生群体中较受欢迎，这主要因为大学生群体认识和接受新事物的能力较强，且此类产品一般投资门槛低，这对于基本无收入的群体较为有利。另外如期货这类衍生金融产品其产品本身和操作经营均极为复杂，对专业知识和技术的要求极高，一般情况下，普通投资者很难参与其中。总体比较，兰州市城镇居民还是比较倾向于购买低风险较为安全、稳定的理财产品。
表1 理财产品需求状况分布表
理财产品人数 （人）占比 （ % ）
银行存款12922
银行理财产品8214
基金6511
股票8214
债券478
保险7613
互联网金融理财产品417
房地产356
黄金、外汇类122
古玩字画122
金融衍生产品111
合计588100
三、兰州市居民理财现状存在的问题
1.兰州市居民理财需求在提高，但总体需求量仍然较小。由统计分析我们看出，由于兰州市居民可支配收入目前仍处于较低水平，因此为保障基本物质生活大部分人能够投资于理财产品的资金并不充足，更不愿意投资冒险，且兰州市地处我国西北地区，大部分居民长期以来对投资理财的认识还不够全面、观念还未完全转变，这些都是造成目前兰州市居民理财需求量不大，居民理财市场不够完善的重要原因。
2.银行存款占所有理财产品的比重过大。这一问题是目前我国经济欠发达地区所普遍存在的问题。银行存款因其本身的各种优势“掩饰”了其收益低的根本缺点，且在目前负利率的情况下，居民应尽量避免选择这种理财方式。大部分居民表示愿意采用银行存款的方式配置资产，这种现状在短时间内是很难改变的。
3.居民的风险承受能力较低。这主要还是由于兰州市居民人均可支配收入普遍较低。
4.理财产品的需求品种结构单一。统计数据显示，银行存款、股票、基金和保险是市民选择的最常见的三种主要理财产品，而很少购买其他理财产品。尤其对于期货等理财产品的购买几乎为零。出现这一问题的根本原因一方面在于理财产品供给上相对落后，各类理财金融机构对理财产品的供给不足或者推出的理财产品品种有限，但结合国内相关文献以及实际情况，目前兰州市理财产品供给数量和品种基本与一、二线城市接轨，因此，供给方面的主要原因在于缺乏适合大部分兰州市居民的理财产品。
四、建议
第一，加强对理财知识的学习，确立正确的理财观念。根据兰州市居民理财现状，大部分居民仍是由于缺乏专业理财知识而不敢投资冒险或非理性理财，所以兰州市居民首先应该加强对理财知识的学习，改变对投资理财的保守认识，重新理解资产增值的意义，使自己有自信参与到投资理财的队伍当中，从而促进家庭金融资产结构合理化。
其次，加强专业理财知识的学习是确立正确的理财观念的充分必要条件，但除此之外，政府也应介入其中，政府相关部门可以通过各种媒介宣传理财重要性、普及基本理财知识，并支持银行等金融机构定期举办针对各年龄阶段和不同社会阶层的理财教育和知识普及活动，以此来加强兰州市居民在不同的经济环境下正确调整自身的理财观念和投资意向。再者，地方电视台也可以参与其中，举办一些可以全民参与的理财知识有奖竞答节目，既顺势潮流，又起到了宣传和普及专业投资理财知识的作用。
第二，正确识别和降低风险。居民不仅要积极关注宏观经济形势的变化，了解相关的专业投资理财知识，而且要在此基础上，正确的识别风险，降低风险的发生。例如在投资某支股票时，就需及时了解当下以及未来较长一段时期的社会经济环境和该企业或公司的经营状况及竞争环境，较准确的识别这支股票存在的潜在风险，继而通过组合投资或各种对冲风险的方式来规避风险。对于居民而言，最简单的方式就是通过电视或网络媒体来了解投资理财信息。
第三，选择适合自己理财产品。在个人投资理财产品中，目前为止，没有一种理财产品能够适合所有投资理财者，因此，居民应当根据自身情况理性选择适合自己的理财产品。个人理财具有个性化特征，居民完全可以根据自己的实际资金能力来选择相应的理财产品，且应确立正确的理财目标，不能为了“一夜暴富”而投资理财，过于焦灼的心理将会提高投资失败的概率。每个人都应正确审视自己，根据自己的实际情况，选择适合自己的理财产品，培养良好的理财习惯。
第四，理性配置个人资产，审慎选择投资组合。居民应尝试在收益与稳定之间寻求平衡，增加投资理财的多样性，采用投资组合的方式合理分配资金，“不要把所有鸡蛋全放在一个篮子里”。所谓投资组合，即是在众多投资理财产品的基础上，产生比单一理财品种更多的组合，且不同金融资产组合的相关程度是不同的，比较投资单一理财产品，经营投资组合应当更为复杂，需要花费更多的时间和精力。因此个人投资者应根据自己的投资目标和对风险的承受能力，同样也要审慎选择适当的投资组合方式。其次要理性的把握投资产品的收益性、风险性和流动性。选择任何一种理财产品首先要了解清楚能否保本，不仅要了解其过去的收益率和波动情况，根据“历史会重演”的证券市场原则，我们还要客观的分析其预期收益率有多少及其波动情况，在收益性与风险性成正比的情况下，变现能力又如何，能否在自己需要现金时快速并无损的变现，这都是在选择理财产品时需要着重考虑到的问题。
参考文献：
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